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随着全球经济的不断演变，家族办公室作为高净值家族财富管理的重要工具，其投资策略和运营模式也在持续调整。万方家族办公室与Campden Wealth联合发布的《2023亚太地区家族办公室报告》为我们揭示了亚太地区家族办公室在充满挑战的市场环境中的表现、投资策略的转变以及家族传承的新趋势。

报告首先指出，在极具挑战的市场环境下，2022年亚太地区的家族办公室（家办）的投资回报跑赢大市。这得益于家办在波涛汹涌的经济环境中采取的主动策略，如缩短固定收益债券的期限、减低借贷和增加股票投资等。这些策略帮助家办在市场下跌时减轻影响，实现了资产管理规模的增长。

在投资策略上，报告显示家办正在从传统的证券投资转向更多元化的投资组合。虽然证券在投资组合中仍占据重要地位，但私募市场投资、房地产和人工智能等领域的投资正在逐渐增加。特别是房地产，被认为是未来投资最热门的选项之一。家办对房地产的投资主要集中在住宅、办公楼和工业房地产等领域，且多数家办表示，只要估值显著降低，将是买入的好时机。

此外，人工智能科技也受到了家办的广泛关注。报告显示，32%的家办正在积极增加在人工智能领域的投资，而另有39%的家办计划开始接触AI技术。这表明，随着科技的不断发展，家办正在积极寻求新的投资机会和增长点。

在家族传承方面，报告揭示了亚太地区家族办公室的一个重要趋势：代际传承。目前，亚太区约15%的家办由下一代掌控，预计在未来五年，该数字将增加到47%；十年内则预计将有71%的家族办公室经历代际传承。然而，仅有56%的家办对接班感到充分准备，这凸显了继承规划的重要性。为了确保家族的财富和事业能够顺利传承，家办需要提前做好规划和准备，包括培养下一代的领导能力和投资眼光，以及建立有效的沟通机制等。

报告重要信息点海外邦总结分析如下：

一、资产管理规模变化：

• 增加的家族办公室比例：58%
  • 其中增加超过10%的比例：32%
• 减少的家族办公室比例：18%

海外邦分析：亚太地区的家族办公室在资产管理规模上整体呈现增长趋势，且有一部分家族办公室的增长幅度较大。

二、家族办公室代际传承：

• 目前由下一代掌控的家族办公室比例：15%
• 预计未来五年由下一代掌控的家族办公室比例：47%
• 预计十年内将经历代际传承的家族办公室比例：71%
• 对接班感到充分准备的家族办公室比例：56%
• 认为下一代有足够准备的家族办公室比例：44%

海外邦分析：亚太地区的家族办公室正面临代际传承的挑战，尽管有相当一部分家族办公室预计将在未来由下一代掌控，为了确保家族的财富和事业能够顺利传承，家办需要提前做好规划和准备，包括培养下一代的领导能力和投资眼光，以及建立有效的沟通机制等；但目前对接班感到充分准备的比例并不高，显示出家族传承规划的重要性和紧迫性。

三、投资资产类别偏好：

• 未来最热门的投资资产类别：房地产
  • 已增加投资的家族办公室比例：22%
  • 打算增加配置的家族办公室比例：39%

海外邦分析：亚太地区的家族办公室对房地产投资表现出较高的兴趣，这可能与房地产市场的潜在收益和稳定性有关。与全球趋势相比，这一偏好更为明显。

四、对新兴技术的看法：

• 同意区块链技术将创造巨大价值的家族办公室比例：45%
• 积极寻求增加在AI领域投入的家族办公室比例：32%
• 计划开始接触AI技术的家族办公室比例：39%

海外邦分析：亚太地区的家族办公室对新兴技术，尤其是区块链和人工智能技术，持有较为积极的态度。一部分家族办公室已经开始增加在这些领域的投入，而另一部分则计划在未来开始接触这些技术。这反映出家族办公室对科技创新和市场趋势的敏感性和前瞻性，也表明，家办正在积极寻求新的投资机会和增长点。